2016迎财神：请把高利贷的魔咒，从心底彻底驱除了吧！

新的一年，又要迎财神了。

我回顾了近些年来，中国人多数项投资历史，发现最惨的莫过于民间高利贷。

民间高利贷，很多人可能渐渐已不再不关注了，但陷身其中、且无望拿回本金的人，心中的痛，仍未消停！

民间高利贷已存在多年，但多年前，主要繁荣于东部经济发达地区，比如浙江。大规模的扩散至全国，主要是2010年开始的。

这主要与房地产有关，一半左右高利贷资金，都投向了房地产项目。另外，还有部分投向地方政府的公共项目，比如修路。

2008年四季度至2010年上半年，为了救经济而发行了大量货币，信贷极度宽松，企业申请贷款轻而易举。同时，国家又大力刺激楼市，导致三四线城市出现房地产开发热，众多中小开发商借助银行贷款，拿了很多地块。

而2010年4月开始实行严厉的房地产调控，其后国家收紧银根与信贷。商业银行大幅减少，甚至不再放贷给中小开发商，逼使开发商通过民间高息借贷。雪上加霜的是，2011年下半年全国楼市普遍降温，开发商资金紧张，只能以更高成本继续借贷，借新钱还旧帐。

市场持续低迷，直至2014年，很多开发商已撑不下去。于是高利贷的“游戏”只能爆掉。其实，很多开发商早就明白无望通过卖房实现赚钱，也明知道所借资金无法全部偿还，但只能硬着头皮继续借贷，其实质已构成“庞式骗局”。

早在2011年，温州等地的民间借贷泡沫就已破灭，但范围更大、危害更重的泡沫，却集中出现于2014年。典型案例是2014年7月，河北邯郸金世纪地产董事长史虞豹跑路事发，一时间邯郸风声鹤唳，投资者争相讨债、挤兑，危机爆发并快速蔓延。

同样是在2014年，河南洛阳、南阳等多地出现类似的高利贷泡沫破灭危机，众多担保公司、典当行等资金中介机构关门，或者苟延残喘，大量普通投资者或者暂时拿不回本息，或者注定已血本无归。

我在2014年1月，偶尔回老家河南过春节时，就听亲友同学说，他们都在放高利贷，把钱投给担保公司等机构，能获取20%以上的年回报，已持续两年多了。

当时，我就意识到有问题，并提醒他们注意风险，不要盲目乐观，不要过于激进（见下图我曾在微博上两次提及）。

但后来悲剧还是发生了，2014年下半年开始，我的很多亲友和中学同学，或者拿不到利息，也暂拿不回本金；或者确定性的拿不到本金了，老板跑路了。当地曾有人组织几次上纺，有时还被截阻，但皆无果。

民间高利贷的受害群体，有两大特征：一是多分布于中小城市、城镇，甚至乡村，是比较底层的民众，学历偏低。二是在家人、朋友、同学、同事之间，通过人际传播，往往是一窝子亲友，同时落难！有点像传销。

新的一年里，在大家喜迎财神的日子里，我想劝大家一句：投资，不能贪，贪者常被骗。理财，不能急，欲速则不达！我们不能奢望收益率赶上股神，我们不应期待天上掉馅饼。

2016年，对所有自称回报率超过10%的产品，我们全都要敬而远之。长期存款利率和GDP增速之间的回报率，也即4-7%，就是2016年合适的投资理财回报率。

尤其是在国内外资本市场动荡的背景下，应进行“避险式理财”。

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