重磅关注，美元债井喷来袭，7月上旬房企超百亿美元

中骏集团控股有限公司7月10日晚间公布，公司连同附属公司担保人于公告当日与汇丰、美林、Morgan Stanley及瑞银就本金总额为5亿美元的优先票据发行订立购买协议。

7月10日，龙光地产控股有限公司发布公告称，公司拟发行4亿美元2023年到期年息6.5%的优先票据。

时代中国拟发行4亿美元优先票据 利率6.75%期限4年

7月9日中海发行20亿港元及4.5亿美元双币种固息债券 最低票息仅2.9%

世茂房地产控股有限公司7月9日早间公告，其拟发行10亿美元于2026年到期的优先票据，利率5.60%。

7月9日，时代中国控股有限公司发出公告，称公司拟发行有担保的美元定息优先票据。

7月9日，龙光地产控股有限公司发布公告称，拟进行国际发售有担保美元定息优先票据。

7月9日，利福国际集团有限公司发布公告称，拟发行于2024年到期的3亿美元有担保债券，发行利率为4.875%

7月9日，旭辉控股集团有限公司发布公告称，拟发行于2024年到期本金总额为3亿美元的6.55%额外优先票据，发售价将为额外票据本金额的98.896%。

天誉置业（控股）有限公司7月8日宣布，发行1.05亿美元于2023到期的优先票据，利率13.0%。

宝龙地产控股有限公司7月8日发布公告称，与机构达成最多2亿美元的42个月定期双币贷款融资协议。

7月8日，标普发布报告称，授予中国海外发展有限公司提供无条件和不可撤销担保、由China Overseas Finance (Cayman) VIII Ltd.启动的25亿美元中期票据计划长期债项评级“BBB+

7月8日，绿地香港控股有限公司发布公告表示，建议发行美元面值债券，最低票面值为20万美元。

广州富力地产股份有限公司7月5日早间公告，其间接全资附属公司怡略有限公司作为发行人，拟发行于2024年到期金额为4.5亿美元的优先票据，利率为8.125%。

7月5日，大发地产集团有限公司宣布发行于2021年到期的12.875厘优先票据，本金总额为1.8亿美元。

7月3日，弘阳地产集团有限公司发布公告称，公司已发行于2022年到期金额为2.5亿美元的10.5%优先票据，票据上市预计将于2019年7月4日生效。

7月3日，合景泰富集团控股有限公司发布公告称，已额外发行于2024年到期本金总额2.25亿美元的5.875%优先票据，预期优先票据上市及买卖将于7月4日生效。

禹洲地产股份有限公司7月3日公告，进一步发行于2023年到期金额为4亿美元的6%优先票据，将与于2023年到期的2.5亿美元的6%优先票据合并并组成单一系列。

7月2日，禹洲地产股份有限公司发布公告称，预期于2020年到期本金总额为2亿美元按年利率5.5%计息的优先票据的上市及买卖将于2019年7月3日或前后生效。

7月上旬，在国内融资收紧有所预期的情况下，房地产企业海外融资计划井喷，短短上旬，有超过15家房地产企业发布了超过百亿美元的融资计划。

从企业的美元融资成本看，相比之前有所上涨，分化也非常明显，从不足6%到超过10%都有分布。

从趋势看，预计后续房企融资的难度有望继续增加，资金价格可能出现部分上行

从2018年四季度来，房地产企业融资计划实施逐渐井喷。 从企业融资情况看，2018年四季度开始，相比之前，房企融资难度有所缓解。但因为房企缺血过多，目前看，房企融资难度依然比较大。融资需求依然井喷。

从2019年5月开始，国内的融资渠道针对房地产行业增加了监管，特别是信托收紧预期出现，虽然当下融资依然较多。但各家房企担忧后续收紧加快。所以最近都在加快各种渠道融资。

从房企的资金成本看，因为需求增加，房企的资金成本相比之前有所增加，特别是规模比较小的企业，融资成本明显增加，美元融资超过10%.

最近房企明显更加关注资金链的安全， 2019年大部分企业都在更加关注经营风险。从楼市调控政策看，最严格的时候已经过去，政策底部逐渐形成，房企融资难度有所降低。特别是融资成本，多家企业公布的融资成本均比之前有所降低。

再次出现了企业债利率不足4%的融资，另外包括富力等企业完成了大额度企业债，整体看，房地产企业最近几个月资金情况出现了缓解。

中型房企依然在非常明显的拿地加速过程中。拿地多，也推动了房地产企业的融资需求。